YIELDMAT函数 – Excel22

Excel 应用YIELDMAT函数计算在到期日支付利息的证券的年收益率

YIELDMAT函数用于计算到期付息的有价证券的年收益率。YIELDMAT函数的语法如下。

YIELDMAT(settlement,maturity,issue,rate,pr,basis)

其中参数settlement为证券的结算日，即在发行日之后，证券卖给购买者的日期。maturity为有价证券的到期日，即有价证券有效期截止时的日期。issue为有价证券的发行日，以时间序列号表示。rate为有价证券在发行日的利率。pr为面值￥100的有价证券的价格。basis为日计数基准类型。

典型案例

已知某债券的结算日、到期日、发行日、息票半年利率、价格等信息，计算在这些条件下债券的收益率。基础数据如图17-61所示。

步骤1：打开例子工作簿“YIELDMAT.xlsx”。

步骤2：在单元格A9中输入公式“=YIELDMAT（A2，A3，A4，A5，A6，A7）”，用于计算在上述条件下债券的收益率。计算结果如图17-62所示。

图17-61　基础数据

图17-62　计算结果

使用指南

settlement、maturity、issue和basis若非整数将被截尾取整。如果settlement、maturity或issue不是合法日期，函数YIELDMAT返回错误值“#VALUE！”；如果rate<0或pr≤0，函数YIELDMAT返回错误值“#NUM！”；如果basis<0或basis>4，函数YIELDMAT返回错误值“#NUM！”；如果settlement≥maturity，函数YIELDMAT返回错误值“#NUM！”。

Excel 计算到期付息的有价证券的年收益率：YIELDMAT函数

如果需要计算到期付息的有价证券的年收益率，可通过“YIELDMAT”函数实现。YIELDMAT函数的语法为：=YIELDMAT (settlement, maturity, issue, rate, pr, basis)。下面举例计算。

01　在“B1:B6”单元格区域中依次输入证券的成交日、到期日、发行日、息票年利率、价格以及日计数基准类型。

02　在单元格中输入公式：=YIELDMAT(B1,B2,B3,B4, B5,B6)，按下“Enter”键确认即可。

alt

Excel 计算到期付息年收益：YIELDMAT函数详解

YIELDMAT函数用于计算到期付息的有价证券的年收益率。YIELDMAT函数的语法如下：

YIELDMAT(settlement,maturity,issue,rate,pr,basis)

其中，settlement参数为证券的结算日，结算日是在发行日之后，证券卖给购买者的日期。maturity参数为有价证券的到期日，到期日是有价证券有效期截止时的日期。issue参数为有价证券的发行日，以时间序列号表示。rate参数为有价证券在发行日的利率。pr参数为面值￥100的有价证券的价格。basis参数为日计数基准类型。下面通过实例详细讲解该函数的使用方法与技巧。

已知某债券的结算日、到期日、发行日、息票半年利率、价格等信息，要求计算在这些条件下债券的收益率。打开“YIELDMAT函数.xlsx”工作簿，切换至“Sheet1”工作表，本例的原始数据如图19-57所示。具体的计算步骤如下。

选中A9单元格，在编辑栏中输入公式“=YIELDMAT(A2,A3,A4,A5,A6,A7)”，然后按“Enter”键返回，即可计算出债券的收益率，如图19-58所示。

图19-57　原始数据

图19-58　收益率计算结果

如果settlement参数、maturity参数或issue参数不是合法日期，函数YIELDMAT返回错误值“#VALUE!”。如果参数rate<0或参数pr≤0，函数YIELDMAT返回错误值“#NUM!”。如果参数basis<0或参数basis>4，函数YIELDMAT返回错误值“#NUM!”。如果参数settlement≥maturity参数，函数YIELDMAT返回错误值#NUM!。